Парасий - Вергуненко. Анализ банковской деятельности (2003)

2.4. Анализ достаточности банковского капитала


В процессе анализа недостаточно выявить по балансу коммерческого банка сумму его собственного капитала и определить размер регулятивного капитала. Нужно знать , достаточно ли этих средств для нормального функционирования банка , защиты интересов его клиентов.
Капитал банка помогает:
обеспечивать доверие общества к стабильности отдельной индивидуальной банковского учреждения и к системе коммерческих банков;
поддерживать объемы , типы и характер проводимых операций ;
обеспечивать возможность покрытия убытков;
давать возможность банку и в дальнейшем удовлетворять законные кредитные потребности банковского общества .
Достаточность капитала - это способность банка защитить интересы кредиторов и собственников от незапланированных убытков , размер которых зависит от объема рисков , возникающих в результате выполнения банком активных операций.
Для оценки достаточности капитала банка Национальным банком утверждены соответствующие нормативы капитала коммерческого банка.
Анализируя состояние капитала , прежде всего необходимо определить соответствие его размера требованиям Национального банка Украины. Согласно Инструкции НБУ « О порядке регулирования деятельности банков в Украине» № 368 от 28.08.2001 г. минимальный размер регулятивного капитала банка ( Н1) для действующих банков должен составлять:
а) для местных кооперативных банков:
на 17 января 2003 г. - не менее 1 000 000 евро;
на 1 января 2004 г. - не менее 1 150 000 евро ;
на 1 января 2005 г. - не менее 1 300 000 евро ;
на 1 января 2006 г. - не менее 1 400 000 евро ;
на 1 января 2007 г. - не менее 1 500 000 евро;
б) для банков , осуществляющих свою деятельность на территории одной области (региональных) , в том числе специализированных сберегательных и ипотечных:
до 17 января 2003 г. - не менее 3 000 000 евро;
на 1 января 2004 г. - не менее 3 500 000 евро;
на 1 января 2005 г. - не менее 4 000 000 евро;
на 1 января 2006 г. - не менее 4 500 000 евро;
на 1 января 2007 г. - не менее 5 000 000 евро;
в ) для банков , осуществляющих свою деятельность на территории всей Украины (межрегиональных) , в том числе специализированных инвестиционных и расчетных (клиринговых) , центрального кооперативного банка:
до 17 января 2003 г. - не менее 5 000 000 евро;
на 1 января 2004 г. - не менее 5 500 000 евро;
на 1 января 2005 г. - не менее 6 000 000 евро;
на 1 января 2006 г. - не менее 7 000 000 евро;
на 1 января 2007 г. - не менее 8 000 000 евро.
Минимальный размер регулятивного капитала (Н1) вновь банков должен составлять:
а) для местных кооперативных банков:
до одного года деятельности - 1 000 000 евро;
до двух лет деятельности - 1 100 000 евро;
до трех лет деятельности - 1 200 000 евро ;
до четырех лет деятельности - 1 350 000 евро;
начиная с пятого года деятельности - 1 500 000 евро ;
б) для банков , осуществляющих свою деятельность на территории одной области (региональных) , в том числе специализированных сберегательных и ипотечных:
до одного года деятельности - 3 000 000 евро ;
до двух лет деятельности - 3 500 000 евро;
до трех лет деятельности - 4 000 000 евро;
до четырех лет деятельности - 4 500 000 евро ;
начиная с пятого года деятельности - 5 000 000 евро ;
в ) для банков , осуществляющих свою деятельность на территории всей Украины (межрегиональных) , в том числе специализированных инвестиционных и расчетных (клиринговых) , центрального кооперативного банка:
до одного года деятельности - 5 000 000 евро;
до двух лет деятельности - 5 500 000 евро;
до трех лет деятельности - 6 000 000 евро;
до четырех лет деятельности - 7 000 000 евро;
начиная с пятого года деятельности - 8 000 000 евро.
Национальный банк в зависимости от экономического положения страны , состояния мировых финансово-кредитных и валютных рынков и в соответствии с изменениями курса национальной валюты может пересматривать минимальный размер регулятивного капитала. В случае значительного повышения значения норматива минимального размера регулятивного капитала для банков устанавливается переходный период для наращивания капитала в соответствии с разработанными банками программами капитализации.
Вторым нормативным показателем является норматив адекватности регулятивного капитала / платежеспособности (Н2)
Норматив адекватности регулятивного капитала (норматив платежеспособности) отражает способность банка своевременно и в полном объеме рассчитываться по своим обязательствам, вытекающим из торговых , кредитных или иных операций денежного характера. Чем выше значение показателя адекватности регулятивного капитала , тем большая доля риска , что ее берут на себя владельцы банка , и наоборот - чем ниже значение показателя , тем большая доля риска , что ее берут на себя кредиторы / вкладчики банка.
Норматив адекватности регулятивного капитала устанавливается для предотвращения чрезмерного перекладывания банком кредитного риска и риска невозврата банковских активов на кредиторов / вкладчиков банка.
Значение показателя адекватности регулятивного капитала определяется как соотношение регулятивного капитала банка к суммарным активам и определенным внебалансовым инструментам , взвешенным по степени кредитного риска и уменьшенных на сумму созданных соответствующих резервов по активным операциям.
Для расчета адекватности регулятивного капитала банка его активы делятся на пять групп по степени риска и суммируются с учетом соответствующих коэффициентов взвешивания:
а) I группа активов со степенью риска 0% : наличные средства , банковские металлы , средства в Национальном банке; долговые ценные бумаги центральных органов исполнительной власти, рефинансируются , и эмитированы Национальным банком; начисленные доходы за долговыми ценными бумагами , которые рефинансируются и эмитированы Национальным банком; долговые ценные бумаги центральных органов исполнительной власти в портфеле банка на продажу и инвестиции ;
б) II группа активов со степенью риска 10%: краткосрочные и долгосрочные кредиты , предоставленные центральным органам исполнительной власти; начисленные доходы по кредитам , предоставленным центральным органам исполнительной власти;
в) III группа активов со степенью риска 20%: долговые ценные бумаги местных органов исполнительной власти, рефинансируются, и эмитированы Национальным банком; долговые ценные бумаги местных органов исполнительной власти в портфеле банка на продажу и инвестиции, средства до востребования, размещенные в банке , который имеет официальный кредитный рейтинг не ниже, чем инвестиционный класс; начисленные доходы по средствам до востребования, размещенные в банке, имеет официальный кредитный рейтинг не ниже, чем инвестиционный класс; другие краткосрочные депозиты, размещенные в банке, который имеет официальный кредитный рейтинг не ниже, чем инвестиционный класс; начисленные доходы по депозитам овернайт, гарантийными депозитами, другими краткосрочными депозитами, которые размещены в банке, который имеет официальный кредитный рейтинг не ниже, чем инвестиционный класс; кредиты овердрафт, овернайт и другие краткосрочные кредиты, размещенные в банке, который имеет официальный кредитный рейтинг не ниже, чем инвестиционный класс; начисленные доходы по кредитам овердрафт, овернайт и другими краткосрочными кредитами, размещенными в банке, который имеет официальный кредитный рейтинг не ниже, чем инвестиционный класс;
г) IV группа активов со степенью риска 50% : средства до востребования в других банках , которые не относятся к инвестиционному классу; начисленные доходы по средствам до востребования в других банках , не относящиеся к инвестиционному классу; депозиты овернайт , размещенных в других банках , не относящиеся к инвестиционному классу; краткосрочные и долгосрочные кредиты , предоставленные местным органам исполнительной власти; начисленные доходы по кредитам , которые предоставлены местным органам исполнительной власти; гарантийные депозиты в других банках (покрытые ) обязательства по кредитованию , предоставленные банкам и другие обязательства , предоставленные клиентам; валюта и банковские металлы , которые куплены , но не получены; активы к получению ;
д) V группа активов со степенью риска 100%: просроченные начисленные доходы по средствам до востребования в других банках; просроченные начисленные доходы по кредитам, предоставленным центральным и местным органам исполнительной власти; краткосрочные депозиты, размещенные в других банках, не принадлежат к инвестиционному классу ; начисленные доходы по срочным депозитам, размещенным в других банках, не относящиеся к инвестиционному классу; долгосрочные депозиты, размещенные в других банках; гарантийные депозиты в других банках (непокрытые) просроченная задолженность и просроченные начисленные доходы по срочным депозитам, размещенным в других банках , кредиты овердрафт, овернайт, средства по операциям репо и другие краткосрочные кредиты, предоставленные другим банкам, которые не принадлежат к инвестиционному классу; долгосрочные кредиты, предоставленные другим банкам; начисленные доходы по кредитам, предоставленным другим банкам, которые не принадлежат к инвестиционному классу; финансовый лизинг (аренда), предоставленный другим банкам; пролонгированная задолженность по кредитам, предоставленным другим банкам; просроченная задолженность и просроченные начисленные доходы по кредитам, которые предоставлены другим банкам, кредиты, предоставленные субъектам хозяйственной деятельности; начисленные доходы по кредитам, предоставленным субъект ведения хозяйственной деятельности; просроченная задолженность и просроченные начисленные доходы по кредитам, которые предоставлены субъектам хозяйственной деятельности; пролонгированная задолженность по кредитам, предоставленным субъектам хозяйственной деятельности, сомнительная задолженность других банков и по кредитам, предоставленным субъектам хозяйственной деятельности; сомнительная забор ¬ гованисть по начисленным доходам по межбанковским операциям; дебиторская задолженность по операциям с банками и по операциям с клиентами банков; сомнительная дебиторская задолженность по операциям с банками и по операциям с клиентами банков; транзитный счет по операциям, осуществленным платежными картами через банкомат; пролонгированная, просроченная и сомнительная задолженность по кредитам, предоставленным центральным и местным органам исполнительной власти, кредиты, предоставленные физическим лицам; пролонгированная задолженность по кредитам, предоставленным физическим лицам; начисленные доходы по кредитам, предоставленным физическим лицам; просроченная задолженность и просроченные начисленные доходы по кредитам, предоставленным физическим лицам; сомнительная задолженность по кредитам, предоставленным физическим лицам; сомнительная задолженность по начисленным доходам по операциям с клиентами, акции и ценные бумаги с нефиксированной прибылью в портфеле банка на продажу и инвестиции; долговые ценные бумаги, выпущенные финансовыми (небанковскими) учреждениями и нефинансовыми предприятиями , в портфеле банка на продажу и инвестиции; начисленные доходы по акциям и долговым ценным бумагам в портфеле банка на продажу и инвестиции; просроченные начисленные доходы по долговым ценным бумагам в портфеле банка на продажу и инвестиции, товарно-материальные ценности, основные средства, другие активы банка; обязательства по всем видам гарантий (акцепта, аваля) непокрытые аккредитивы; сомнительные требования по операциям с валютой и банковскими металлами; ценные бумаги к получению по операциям андеррайтинга; сомнительные требования по опе ¬ рациями с финансовыми инструментами, кроме инструментов валютного обмена .
Нормативное значение норматива Н2 действующих банков не может быть меньше 8%.
Для банков , которые начинают операционную деятельность , этот норматив должен составлять:
течение первых 12- ти месяцев деятельности ( со дня получения лицензии ) - не менее 15%;
течение следующих 12-ти месяцев - не менее 12%;
дальнейшем - не менее 8%.
Норматив адекватности основного капитала (НЗ ) устанавливается с целью определения способности банка защитить кредиторов и вкладчиков от непредвиденных убытков , которые может понести банк в процессе своей деятельности в зависимости от размера различных рисков.
Показатель адекватности основного капитала банка рассчитывается как отношение основного капитала к общим активам бан ¬ ку , уменьшенных на сумму созданных соответствующих резервов по активным операциям банков.
Для расчета норматива адекватности основного капитала общий размер основного капитала корректируется (уменьшается ) на сумму:
недосформованих резервов под возможные убытки по активным операциям банков , нематериальных активов за вычетом суммы износа;
капитальных вложений в нематериальные активы;
убытков прошлых лет и убытков прошлых лет , которые ожидают утверждения;
убытков текущего года.
Общие активы банка для расчета адекватности основного капитала включают: наличные средства; банковские металлы , средства в Национальном банке; казначейские и другие ценные бумаги , которые рефинансируются и эмитированы Национальным банком , средства в других банках; сомнительную задолженность по начисленным доходам по межбанковским операциям; дебиторской задолженности по операциям с банками , кредиты , предоставленные центральным и местным органам исполнительной власти , субъектам хозяйственной деятельности , физическим лицам; дебиторскую задолженность по операциям с клиентами; транзитный счет по операциям с клиентами; ценные бумаги в портфеле банка на продажу и инвестиции ; товарно -материальные ценности , другие активы банка , суммы к выяснению и транзитные счета; операционные и неоперационных основные средства.
При расчете норматива адекватности основного капитала сумма общих активов соответственно уменьшается на расчетную сумму резервов по всем активным операциям банка , на сумму неамортизированного дисконта по ценным бумагам и износа основных средств.
Нормативное значение норматива НЗ должен быть не менее чем 4%.
При анализе достаточности капитала прежде всего определяется выполнения экономических нормативов по трем показателям , установленным НБУ.
Дополнительными показателями достаточности капитала может быть (15):
К1 - определяет уровень капитала в структуре общих пассивов. Рекомендуемые значения - в пределах 0,15-0,20 .
К1 = Капитал / Пассивы всего;
К2 - соотношение чистого капитала и общих активов:
К2 = Чистая капитал / Общие активы ;
Значение этого показателя должно быть не менее 0,04.
К3 - коэффициент достаточности капитала - показывает максимальную сумму ущерба , при которых капитала , оставшегося ( чистый нетто- капитал) , хватит для обеспечения надежности средств вкладчиков и других кредиторов банка. Предполагается , что капитал банка должен на 25-30 % покрывать его обязательства.
К3 = Чистая капитал / Обязательства
К4 - коэффициент маневрирования - позволяет сделать качественную оценку собственного капитала. Брутто- капитал включает как отвлеченные (иммобилизованные ) собственные средства , так и фактические остатки нетто -капитала , которые можно использовать для кредитования. Если значение К4 отрицательное , это свидетельствует не только об отсутствии собственных ресурсов , вложение которых приносит доход , но и об использовании депозитов не по назначению, поскольку последние покрывают собственные расходы банка.
К4 = Нетто- капитал / Брутто -капитал
Оптимальное значение этого показателя - от 0,5 до 1,0.
К5 - коэффициент достаточности капитала - характеризует зависимость банка от его учредителей. Сумма средств , инвестируемых в развитие учреждения , должна вдвое превышать взносы учредителей.
К5 = Уставный капитал / Брутто -капитал
Минимальное значение этого показателя - 0,15 , максимальное - 0,5.
К6 - коэффициент защищенности капитала рассчитывается по формуле:
К6 = Основные средства / Собственный капитал банка
Коэффициент К6 характеризует защищенность собственного капитала от инфляции вложением средств в недвижимость , оборудование и другие материальные активы. Однако такое одностороннее использование капитальных ресурсов может привести к ухудшению ликвидности и платежеспособности банка. Следует учитывать существующие законодательные ограничения. В частности , банки могут иметь в собственности недвижимое имущество общей стоимостью не более 10% собственного уставного капитала (это ограничение не распространяется на помещения , в которых размещаются подразделения банка , выполняющие банковские операции ).
Одной из главных проблем планирования капитала банка является выбор значения соотношения между собственным капиталом и обязательствами. С одной стороны , чем больше это соотношение , тем выше уровень надежности банка. С другой стороны , чем больше доля обязательств в общей сумме ресурсов банка , тем (при прочих равных условиях) будет выше прибыльность капитала. В теории финансового анализа такой эффект называется эффектом финансового рычага. Это связано с тем , что прибыль , заработанная благодаря использованию всех ресурсов банка ( как собственных так и привлеченных) , будет относиться на сумму капитала.
Следовательно , при определении необходимого размера капитала банка , приходится идти на компромисс , выбирая между степенью его надежности с точки зрения возможности противостоять непредсказуемым финансовым осложнениям и доходностью капитала. Кроме того , надо также учитывать припущенный объем активов и требований к размеру капитала , то есть соблюдение норматива Н1.

<- 2.3. Сущность собственного капитала банка и его основные функции 2.5. Анализ уставного капитала ->