Береславский А.И. , Наконечный А.Н. , Пясецкая М.Г.. Международные расчеты и валютные операции (2002)

2.3. Покупка банками иностранной валюты для международных расчетов

Непосредственное участие в международных расчетах принимают коммерческие банки. Они по требованию своих клиентов покупают и продают иностранную валюту. Например, импортерам приходится расплачиваться за приобретенный товар иностранной валютой. Для этого они обращаются в банки с просьбой купить им необходимое количество иностранной валюты в обмен на имеющуюся у них валюту своей страны. В свою очередь, экспортеры также получают платежи в иностранной валюте. Они имеют:
держать эти средства на валютном счете в банке (если это позволяет валютное законодательство страны)
конвертировать иностранную валюту в национальную;
конвертировать иностранную валюту в другие иноземни.
Украинское законодательство позволяет хранить часть валютных поступлений (50% валютной выручки экспортеров подлежит обязательной продаже на межбанковском рынке) на счетах в коммерческих банках. Но хранение средств на валютном счете целесообразно, если:
а) экспортер рассчитывает на то, что он регулярно осуществлять платежи и получать поступления именно в этой валюте;
б) экспортер надеется, что в недалеком будущем произойдет девальвация национальной валюты, которая приведет к значительному снижению доходов от экспорта. Например, в 1993-1996 гг уровень девальвации украинской валюты был очень высоким. Это заставляло экспортеров скрывать валютную выручку, поскольку валютное законодательство Украины предусматривало обязательную конвертацию экспортных поступлений. И наоборот, стабильность гривни стимулирует экспортеров к продаже почти 80% валютной выручки.
Необходимость продажи валюты экспортерами может быть обусловлена ​​следующими причинами:
Большую часть расходов и платежей (покупка сырья для производства продукции, оплата транспортных расходов на территории страны, налоги и т.п.) фирмы осуществляют в национальной валюте, поэтому у них возникает потребность обменивать иностранную валюту на национальну.
Фирмам для внутренних потребностей не хватает оборотного капитала, и они его пополняют за счет конвертации иностранной валюты в национальну.
Необходимость покупки валюты импортерами объясняется тем, что им приходится платить иностранной валютой за товар, который они завозят из-за границы. Для этого они обращаются в банк с просьбой купить необходимое количество иностранной валюты в обмен на валюту своей краини.
Итак, у участников международных экономических отношений постоянно возникает потребность купить или продать иностранную валюту. Они осуществляют эту операцию через свой банк.
Банки покупают и продают иностранную валюту на валютных рынках: национальных, региональных, мировом. По формам своей организации валютные рынки бывают биржевыми и внебиржевыми (межбанковским).
Биржевые валютные рынки - это организованные рынки, которые представлены валютными биржами. Валютная биржа - обычно не коммерческое предприятие, поскольку ее главная цель заключается не в получении прибыли, а в организации торгов валютой и в мобилизации временно свободных валютных ресурсов. В некоторых странах (например, в Японии, Германии, Франции, России, Украины и др.). Роль валютных бирж заключается в установлении официального курса валют, который практически не отличается от межбанковского курса.
Львиная доля валютных сделок осуществляется на неорганизованном, внебиржевом или межбанковском, валютном рынке, на котором дилеры непосредственно проводят операции между собой с использованием электронного или спутниковой связи.
Главными функциями валютных рынков являются:
своевременное осуществление международных расчетов;
регулирование валютного курса;
диверсификация валютных резервов;
страхование валютных рисков;
получения прибыли участников валютного рынка;
проведение валютной политики, направленной на государственное регулирование национальной экономики, и согласованной политики в рамках мирового господарства.
Покупка и продажа иностранной валюты для международных расчетов осуществляется банками, как правило, в безналичной форме, на межбанковском валютном рынке. Его доля в общем объеме валютных операций составляет примерно 95%. На валютных рынках ежедневно заключается соглашение на десятки триллионов доларив.
Валютные операции банков невозможны без обмена валют и их котировок. Котировки валют означает фиксацию курса национальной денежной единицы к иностранной. Котировки валют на рынке осуществляют коммерческие и государственные банки. При этом курс национальной денежной единицы может определяться в форме прямой котировки, когда за единицу принимается иностранная валюта. Например, $ 1 = 5,53 UAH (код гривны) в Украину, или $ 1 = 132,08 JPY в Японии.
Как правило, все валюты (за исключением английского фунта стерлингов и корзины валют) сравниваются с американским долларом (USD). Использование доллара как основной валюты отражает роль американской валюты как общепризнанной расчетной единицы, используемый в международной торгивли.
При заключении валютных сделок может применяться косвенное котировки, когда за единицу (базовую валюту) берется национальная денежная единица. Косвенное котировки используется в Великобритании, где все валюты сравниваются с фунтом стерлингов. Например, 1 ф. ст. = 1,45 долл. США. Использование косвенного котировки позволяет сопоставить курс национальной валюты с иностранными валютами на любом валютном рынке. А сочетание прямого и косвенного котировки дает возможность сравнивать валютные курсы без дополнительных розрахункив.
Покупка и продажа валют банками осуществляется по разным курсам, которые еще называются курсами покупателя и курсами продавца, или, по банковской терминологии bid и offer.
Курс покупателя - это курс, по которому уполномоченный банк покупает иностранную валюту за национальную на ринку.
Курс продавца - это курс, по которому банк продает валюту на рынке. Банки продают иностранную валюту за национальную дороже, чем покупают ее за курсами продавца. Разница между курсом продавца и покупателя называется маржой. Маржа покрывает расходы банка и формирует его прибыль от валютных операций.
Купля-продажа иностранной валюты банками для международных расчетов в любой стране мира осуществляется в соответствии с ее действующим законодательством. В Украине операции по купле-продаже валюты регламентируются Правилами осуществления операций на межбанковском валютном рынке Украины, принятыми Национальным банком Украины 18 марта 1999 № 127.
Правила определяют структуру украинского межбанковского валютного рынка, а также порядок и условия торговли валютой на нем. Согласно правилам НБУ, операции на межбанковском валютном рынке Украины могут осуществлять только его субъекты, к которым относятся:
Национальный банк Украины;
уполномоченные банки (коммерческие банки, которые получили лицензию НБУ на право осуществления операций с валютными ценностями)
уполномоченные финансово-кредитные учреждения (которые получили лицензию НБУ на право осуществления операций с валютными ценностями)
валютные биржи.
Необходимым условием работы банков на валютном рынке Украины является получение генеральной или индивидуальной лицензии, которые выдает НБУ. Генеральные лицензии выдаются коммерческим банкам для осуществления валютных операций на весь период действия режима валютного регулирования.
Индивидуальные лицензии выдаются резидентам и нерезидентам на осуществление разовой валютной операции на период, необходимый для осуществления такой операции. Такими операциями могут быть:
вывоза, перевода и пересылки за пределы Украины резидентами и нерезидентами соответствующей суммы иностранной валюты;
ввоз, перевод, пересылка в Украину ее собственной валюты;
предоставление и получение резидентами кредитов в иностранной валюте;
использование иностранной валюты на территории Украины как средства платежа или залога;
размещение валютных ценностей на счетах и ​​во вкладах за пределами Украины;
осуществление инвестиций за границу, в том числе через приобретение ценных паперив.
Порядок и сроки выдачи лицензий, перечень документов, необходимых для получения лицензий, а также основания для отказа в выдаче лицензий определяются Национальным банком Украини.
Уполномоченные банки и финансово-кредитные учреждения осуществляют операции по купле-продаже иностранных валют на международных валютных рынках в соответствии с правилами, установленными на этих рынках, и нормативно-правовых актов НБУ, регулирующих проведение операций на межбанковском валютном рынке Украини.
На сегодня правилам осуществления операций на межбанковском валютном рынке Украины значительно ограничивается свободный доступ к покупке валюты банками в связи со сложностью экономической ситуации в государстве. Купля-продажа валют первой группы Классификатора (американский доллар, евро, немецкая марка, российский рубль) за гривни между уполномоченными банками Украины проводится в банковские дни только в определенный промежуток времени (Торговая сессия), который устанавливается и изменяется на основании отдельного решения НБУ. (Согласно решению НБУ от 25 апреля 2000 г. Торговая сессия длится всего два часа: с 12.30 до 14.30.) Покупка-продажа валюты банкам за гривны за пределами Торговой сессии забороняеться.
В операционное время до начала сессии коммерческие банки выполняют заявки и поручения своих клиентов на продажу и покупку иностранной валюты. Недовольные заявки и поручения клиентов банки группируют в виде сводной нетто-покупки или нетто-продажи и подают в НБУ.
Уполномоченный банк может принять участие в Торговой сессии только как продавец или как покупатель (ограничение участия банков с целью ликвидации спекулятивных операций на валютном рынке). Одновременное подачи заявок на покупку и продажу валюты, изменение суммы заявки или превышение заявленного объема операций во время сессии не допускаеться.
Основанием для покупки иностранной валюты на межбанковском валютном рынке Украины при расчетах с нерезидентами по торговым операциям считаются такие документы:
договор с нерезидентом, оформленный в соответствии с требованиями действующего законодательства Украины, или другой документ, который согласно законодательству Украины имеет силу договора;
грузовая таможенная декларация;
акт сдачи-приемки, акт выполненных работ (оказанных услуг) либо иной документ, свидетельствующий о предоставлении услуг, выполнения работ;
документы, предусмотренные при документарной форме расчетов (аккредитив, инкассо)
справка государственной налоговой администрации (инспекции), в которой резидент зарегистрирован как налогоплательщик, с указанием информации об основной текущий счет резидента в гривнах и текущий счет в иностранной валюте, который определен резидентом как счет, с которого осуществляются все перечисления с целью выполнения обязательств резидента перед нерезидентами в этой иностранной валюте, в случае покупки иностранной валюты первой группы Классификатора (срок действия справки 90 дней). Указанная справка подается клиентом уполномоченному банку также при покупке и перечисления любой иностранной валюты в пользу нерезидентов, расположенных в оффшорных зонах.
Покупка иностранной валюты с корреспондентских счетов банков-нерезидентов в гривнах осуществляется согласно требованиям положения об открытии и функционировании в уполномоченных банках Украины счетов банков-корреспондентов в иностранной валюте и в гривнях, утвержденного постановлением Правления НБУ от 26 марта 1998 № 118.
Международные расчеты осуществляются не только по экспортно-импортным операциям (счет торговых операций платежного баланса государства). Страны еще имеют определенные обязательства по капитальным операциям (движение инвестиционного капитала), для расчетов по которым необходима также иностранная валюта.
В Украину покупка иностранной валюты на межбанковском рынке резидентами с целью выполнения обязательств по капитальным операциям осуществляется по тем же правилам, что и покупка валюты для обслуживания экспортно-импортных операций. Основанием для покупки валюты являются следующие документы:
а) оригинал кредитного договора (соглашения займа), который свидетельствует о необходимости выполнения резидентами (субъектами предпринимательской деятельности) обязательств в иностранной валюте;
оригинал регистрационного свидетельства или индивидуальной лицензии НБУ на получение резидентом кредита, займа в иностранной валюте от кредитора, выданной НБУ с отметкой уполномоченного банка, обслуживающего кредит, об объеме фактически полученного резидентом от нерезидента кредита;
справка уполномоченного банка с указанием данных о сумме фактически полученного резидентом кредита, погашения задолженности по кредиту (отдельно по основной сумме долга и отдельно за уплатой процентов, комиссий и т.п.) и объем ранее приобретенной иностранной валюты на погашение задолженности по кредиту
документы (копии), предусмотренные действующим законодательством, о правомерности исполнения таких обязательств (индивидуальные лицензии НБУ и приложения к ним, гарантии Кабинета Министров и др.);
б) договор об инвестиционной деятельности, документ о фактическом инвестирования, которые свидетельствуют о правомерности перевода за границу прибыли (дохода), полученного нерезидентом на законных основаниях в Украине, документы из Государственной налоговой инспекции
в) выписка со счета клиента банка о поступлении иностранной валюты (с копией платежного документа, полученного через систему SWIFT) и подтверждения перехода ее в гривне;
г) депозитный договор, сберегательный (депозитный) сертификат, подтверждающие необходимость выполнения уполномоченным банком обязательств в иностранной валюте перед владельцем депозита (вклада);
д) все виды договоров об обеспечении выполнения обязательств в иностранной валюти.
Соглашения, заключенные банками на покупку валюты, действительны только тогда, когда уполномоченные банки и финансово-кредитные учреждения подтверждают их не позднее дня заключения соглашений исключительно через «Систему подтверждения соглашений на межбанковском валютном рынке Украины НБУ».
Валютные операции с участием резидентов и нерезидентов, связанные с международными расчетами, подлежат валютному контролю со стороны государственных органов управления. Главным органом валютного контроля является Национальный банк Украины. Время соответствующие функции валютного контроля имеют также Государственная налоговая инспекция, Министерство связи Украины и Государственный таможенный комитет.

<- 2.2. Открытие и ведение валютных счетов 3. УСЛОВИЯ ПОСТАВОК И ДОКУМЕНТИВ МЕЖДУНАРОДНОЙ ТОРГОВЛИ ->