Мец В.А.. Экономический анализ финансовых результатов и финансового состояния предприятия (1999)

2.4. Экспресс-анализ бухгалтерской отчетности

Целью экспресс-анализа является наглядная и несложная по времени выполнения и трудоемкости алгоритмов, реализуемых оценка финансового благополучия и динамики развития предприятия. Экспресс-анализ выполняется в три этапа:
подготовительный;
предварительный обзор бухгалтерской отчетности;
анализ бухгалтерской отчетности.
Экспресс-анализ осуществляется в основном по данным баланса формы 1.
Цель первого этапа - убедиться в том, что баланс готов к чтению. Для этого проводится простая счетная проверка баланса по формальным признакам и по существу. На этом этапе необходимо проверить правильность заполнения граф, наличие всех необходимых реквизитов, подписи ответственных лиц, наличие всех необходимых форм и приложений, проверка валюты баланса и всех промежуточных итогов и т. д
На втором этапе необходимо ознакомиться с пояснительной запиской к отчету, оценить тенденции основных показателей деятельности, качественную модификацию в имущественном и финансовом положении пидприемства.
Основной этап в экспресс-анализе - это третий этап, т.е. непосредственный анализ баланса и других форм бухгалтерской отчетности. На этом этапе осуществляется расчет коэффициентов, характеризующих финансовое состояние пидприемства.
Все показатели, характеризующие финансово-хозяйственную деятельность предприятия, можно разбить на две группы:
1. Оценка состояния и динамики экономического потенциала предприятия. Эта группа включает в себя:
И) Оценку имущественного положения предприятия. Ее можно получить, определив:
а) сумму хозяйственных средств, находящихся в распоряжении предприятия (это итог (валюта) баланса)
в) стоимость основных средств (форма 1);
в) коэффициент износа основных средств - износ основных / стоимость основных средств 100%.
2. Оценку финансового состояния предприятия. Его характеризуют основные показники.
1. Сумма собственных средств предприятий, определяется:
- Собственный капитал долгосрочные обязательства - основные средства и прочие внеоборотные активи.
2. Коэффициент соотношения привлеченных и собственных средств. Он рассчитывается: привлеченный капитал / собственный капитал.
3. Коэффициент покрытия, который рассчитывается: текущие активы / текущие обязательства.
4. Наличие в балансе «больных» статей:
а) убытки (форма 1);
б) кредиты и займы, не погашенные в срок (форма 1).
II. Оценка результативности финансово-хозяйственной деятельности
1) Оценка доходности:
а) прибыль (форма 2);
б) рентабельность продукции,% (выручка от реализации / выручка от реализации 100%);
в) рентабельность основной деятельности, в% (доход от реализации / затраты на производство продукции на 100%).
2) Оценка динамичности:
а) темпы роста выручки (валового дохода) от реализации,% (форма 2 в динамике);
б) темпы роста прибыли% (форма 2 в динамике).
3) Оценка эффективного использования экономического потенциала:
а) рентабельность активов% (балансовая прибыль / средний собственный капитал) 100%.
4) Оценка рыночной и инвестиционной активности:
а) ценность акции (рыночная цена акции / доход на акцию)
б) рентабельность акции (дивиденд, выплачиваемый по акции / рыночная цена акции)
в) коэффициент котировки акции (рыночная цена акции / книжная (учетная цена акции).
Экспресс-анализ всех перечисленных показателей осуществляется в динамике, рассчитываются и определяются темпы изменения этих показателей. Перечисленные показатели анализируются также и при проведении более содержательного анализа финансового состояния, методика которого будет рассматриваться ниже. Экспресс-анализ может осуществляться и с помощью персональных компьютеров. Применяется простая система аналитических таблиц, размещаемых на экране дисплея, их последовательный просмотр давать полную информацию о финансовом состоянии предприятия. Это могут быть:
1) хозяйственные средства предприятия (величина хозяйственных средств, основные средства, нематериальные активы, оборотные средства)
2) основные средства предприятия и их структура (стоимость основных фондов, в т. ч. активной части по первоначальной и окончательной стоимостью, коэффициенты износа и обновления);
3) структура и динамика оборотных средств (итог раздела II и III активов баланса).
4) основные результаты хозяйственной деятельности предприятия (даются в динамике: объем реализации, прибыль, рентабельность, фондоотдача)
5) эффективность использования финансовых ресурсов (содержит показатели% всего финансовых ресурсов, в т.ч. собственных, привлеченных ресурсов, рентабельность собственных финансовых ресурсов и т.д..).
Основные результаты экспресс-анализа бухгалтерского баланса и сопутствующей отчетности можно оформить по-разному - в виде совокупности показателей, краткого текстового отчета, серии аналитических таблиц и прочее.

<- 2.3. Основные направления анализа баланса 2.5. Анализ состава имущества и источников его образования ->