Примостка Л.А.. Финансовый менеджмент банка (2004)

Независимо от качества кредитного портфеля и методов, применяемых при управлении

Независимо от качества кредитного портфеля и методов, применяемых при управлении кредитным риском, все банки в той или иной степени сталкиваются с проблемами невозврата кредитив.
Проблемными кредитами называют такие, по которым своевременно не проведены один или несколько платежей, значительно снизилась рыночная стоимость обеспечения, возникли обстоятельства, которые позволяют банку иметь сомнение относительно возвращения позики.
Каждый банк имеет в своем портфеле проблемные кредиты и поэтому главный вопрос заключается в установлении допустимого для банка уровня этих кредитов относительно общей стоимости выданных займов. Для зарубежных банков приемлемыми являются следующие значения показателей: удельный вес списанных займов в общем объеме выданных - 0,25 - 0,75% удельный вес просроченных ссуд (свыше 90 дней) в общем объеме выданных - 0,5 - 3%. Если последний показатель достигает уровня 7%, то положение банка определяется как кризисное. Правило, это означает, что кредиты были предоставлены слаборазвитым странам или странам, которые развиваются. Для отечественной банковской системы значения аналогичных показателей имеют довольно широкий диапазон колебаний: от 2% до 50% и выше. В среднем по банковской системе удельный вес проблемных кредитов в объеме совокупного кредитного портфеля (130 банков) в 1997 году составляла 20 - 22%. Задача менеджмента при управлении проблемными кредитами заключается в минимизации убытков по кредитным операциям банка с помощью соответствующих методов управлиння.
Поскольку полностью избежать потерь по кредитам невозможно, иногда их рассматривают как стоимость ведения банковского бизнеса. Но это не значит, что банк должен смириться с такими убытками, ведь в этом случае причиненный банку ущерб значительно больше суммы невозвращенного кредита. Большое количество просроченных кредитов приводит к падению доверия к банку со стороны вкладчиков и акционеров, возникновения проблем с платежеспособностью и ликвидностью, ухудшение репутации банка. Кроме того, банк должен нести дополнительные расходы, связанные с требованиями по возврату кредита, часть активов банка замораживается в форме непродуктивных. Такие потери по своим размерам могут намного превысить прямые убытки от непогашенной позики.
Поэтому стоимость проведения эффективной кредитной политики и организации кредитной работы в банке, включая опытную команду кредитного анализа и контроля, безусловно, значительно ниже расходы по управлению проблемными кредитами и убытки, которых можно было уникнути.
Проблемные кредиты в большинстве случаев не возникают внезапно. На практике существует много сигналов, свидетельствующих об ухудшении финансового состояния заемщика и о повышении вероятности невозврата кредита. Задача кредитного работника заключается в выявлении таких сигналов можно раньше, прежде чем ситуация выйдет из-под контроля и потери станут неминучими.
Несмотря на то, что каждый проблемный кредит имеет свои особенности, о возникновении трудностей у заемщика свидетельствуют одинаковые факты:
прекращение контактов с работниками банка;
представления финансовой отчетности с задержками, которые не объясняются;
неблагоприятные изменения цен на акции заемщика;
наличие чистых убытков в течение одного или нескольких отчетных периодов;
негативные изменения показателей ликвидности, соотношения собственных и привлеченных средств, деловой активности;
отклонение объема реализации продукции и денежных потоков от тех, которые планировались при выдаче кредита;
резкие изменения остатков на счетах клиента, которые не ожидались и не пояснени.
Такую информацию получают из финансовых отчетов, контактов с заемщиком, внутренних и рыночных источников информации. Рыночные источники информации являются наиболее ценными, поскольку позволяют предположить негативное развитие событий и принять меры по их упередження.
В процессе работы с проблемными кредитами банк может применить два основных метода управления: реабилитацию или ликвидации. Метод реабилитации заключается в разработке совместного с заемщиком плана мероприятий по возврату кредита. Метод ликвидации означает возврата кредита путем проведения процедуры банкротства и продажи активов позичальника.
РЕАБИЛИТАЦИЯ ПРОБЛЕМНЫХ КРЕДИТИВ
Решение о том, какой метод лучше использовать, принимается руководством банка в зависимости от конкретных обстоятельств и результатов предварительного анализа проблемы. Приемлемым вариантом всегда считается такой пересмотр условий кредитного соглашения, который дает и банку и его клиенту шанс на возобновление нормальной деятельности. Но при этом необходимо всегда помнить о цели, которая заключается в максимизации вероятности полного возврата средств банка. Если вероятность составляет менее 90 - 95%, то реабилитацию лучше не розпочинати.
Процесс реабилитации состоит из нескольких этапов:
сбор и подготовка информации;
встреча с заемщиком;
разработка плана действий;
реструктуризация долга;
постоянный контроль за выполнением плану.
Реабилитация начинается с быстрого выявления любых проблем, связанных с кредитом, и причин их возникновения. Для этого изучаются: налоговые декларации; судебные иски для выявления того, у заемщика другие невыплаченные долговые обязательства; документация на залог клиента, особенно в случаях, когда есть претензии, отличные от претензий со стороны банка. Специалисты по разработке планов возврата кредитов должны как можно скорее встретиться с проблемным заемщиком и обсудить возможные варианты решения. В процессе беседы необходимо выявить, готов заемщик к дальнейшему сотрудничеству с банком и принятия кардинальных, иногда мучительных решений, а также существует потенциальная финансовая и материальная база для успешного их внедрения. Сотрудники банка должны оценить качество, компетентность и честность руководства компании-должника, посетить предприятие и на месте оценить его имущество и дияльнисть.
После определения степени риска для банка разрабатывается предварительный план мероприятий по улучшению работы заемщика. При подготовке плана внимание концентрируется на анализе структуры баланса и составе денежных потоков, детально проверяются активы, изучаются возможности их эффективного использования. План реабилитации кредита может включать такие конкретные действия
введение системы контроля за запасами: сокращение или ликвидация избыточных запасов сырья, полуфабрикатов и готовой продукции;
ускорение взыскание дебиторской задолженности;
отложения платежей по кредиторской задолженности посредством привлечения к сотрудничеству других кредиторов, включая государственные организации;
продажа устаревшего оборудования, а также производственных линий, цехов, которые не приносят прибыли;
поиск новых возможностей на рынке, или новых рынков;
решения вопроса о сохранении или изменении структуры и ассортимента продукции;
поиск дополнительного акционерного капитала от действующих акционеров или привлечения новых партнеров;
поиск кандидатов для слияния с финансово устойчивой фирмой;
изменения в структуре задолженности, например продление сроков кредита, получение льготных сроков, обмен задолженности на акционерный капитал, когда банк становится совладельцем компании;
полная или частичная смена руководства компании-заемщика или другие формы организационной перебудови.
Эксперты банка нужно оценить сумму средств, которая необходима для воплощения плана реабилитации в реальность, поскольку банк часто должен самостоятельно финансировать эти мероприятия. Поставленные задачи решаются под руководством и контролем кредитного инспектора банка или группы специалистов. Но иногда этого бывает недостаточно, когда менеджмент компании показывает свою несостоятельность руководить в экстремальных условиях. Если банк заинтересован в спасении кредита и самого заемщика, то он может сменить руководство и привлечь специальную группу высококвалифицированных менеджеров, подготовленных к работе в экстремальных условиях. В развитых странах существуют специалисты по выходу из кризисных ситуаций, но услуги их стоят довольно дорого.
Банковским специалистам необходимо провести реструктуризацию долга, установить новые сроки платежей и полного возврата суммы кредита, заключить новое временное соглашение, если проблемы являются по своей природе краткосрочными. В течение всего периода реабилитации банк должен тщательно контролировать действия должника и быть готовым в любой момент к кардинальному изменению предварительно принятых решений и планив.
В процессе реабилитации банк должен учитывать не только финансовое состояние заемщика, но и общую экономическую и политическую ситуацию в стране. Трудно надеяться на успешное завершение работы по возврату кредитов в условиях кризисного состояния экономики страны. В таком случае руководство банка должно рассмотреть все разумные альтернативы возврата средств, хотя бы частичного. Другие возможности предполагают поиск дополнительного обеспечения, использование гарантийных прав, перепродажа кредита с дисконтом третьей стороне. При наличии достаточного обеспечения, реализация права на залог является единственной возможностью возврата боргу.
ЛИКВИДАЦИЯ ПРОБЛЕМНЫХ КРЕДИТИВ
Если ни один из рассмотренных мер не дает реальной возможности возврата кредита, банк может использовать процедуру ликвидации компании-боржника.
Ликвидация - это последняя мера со стороны банка, который означает скрытое признание того факта, что банк допустил ошибку, предоставив кредит, и вовремя не принял исправительных мер. В любом случае проведения ликвидации своего клиента в целом не улучшает репутацию банку.
Ликвидация может быть спокойной или с осложнениями, в зависимости от поведения владельцев компании и внешних обстоятельств. Компании возможно ликвидировать путем ее продажи как действующего предприятия или через распределение и продажа частями. Иногда процесс ликвидации длится достаточно долго, поскольку требует соответствующего судебного решения, создание ликвидационной комиссии, рассмотрения претензий всех кредиторов и организации процесса продажи активов компании. В некоторых случаях банки только через 2 - 3 года возвращают свои кредити.
Ликвидация и реабилитация - достаточно дорогие методы управления проблемными кредитами с точки зрения времени, финансовых и трудовых затрат, оплаты юридических услуг. Конечно, лучшая политика по управлению потерями заключается в их уходе, но, к сожалению, в реальной жизни достичь этого не вдаеться.
В зарубежных банках большое внимание уделяется организации работы с проблемными кредитами, создаются специализированные подразделения - департаменты, отделы, секторы. Отделение полномочий и ответственности по работе с проблемными кредитами от функции кредитования помогает избежать возможных столкновений интересов у конкретного кредитного работника. Работа с проблемными кредитами требует высокой квалификации и специальной подготовки работников банка, например, владение психологическими приемами, практический опыт работы в экстремальных условиях.

<- Создание резервов по кредитным рисками рассматривается как одно из важнейших направлений ГЛАВА 4. МЕНЕДЖМЕНТ ПОРТФЕЛЯ ценных бумаг КОММЕРЧЕСКОГО БАНКА ->